Prisa cierra la puerta a Blas Herrero y su ampliación de capital de 300 millones
Prisa rechazará la propuesta de Blas Herrero para negociar una ampliación de capital de 300 millones que implicaría la refinanciación de su deuda de 774 millones.
El Consejo de Administración de Prisa analizará este martes la propuesta presentada por el empresario asturiano Blas Herrero para reforzar el capital del grupo y reestructurar su deuda financiera. El plan, que contempla una ampliación de capital y la renegociación del pasivo con Pimco, será previsiblemente rechazado por considerarse insuficiente, según ha adelantado El Confidencial.
El Consejo de Prisa analizará la propuesta de Blas Herrero
El Consejo de Administración de Prisa analizará este martes una propuesta presentada recientemente por el empresario asturiano Blas Herrero, en la que solicita un papel protagonista para garantizar el futuro del grupo de comunicación, según ha adelantado El Confidencial.
La iniciativa no constituye una oferta en firme, sino un plan que contempla una ampliación de capital de 300 millones de euros y una refinanciación de la deuda de Prisa, que asciende actualmente a 774 millones de euros.
Está previsto que este órgano rechace la propuesta al considerarla insuficiente para abordar los retos financieros de la compañía.
Herrero, propietario de Radio Blanca (Kiss FM), remitió el pasado 18 de febrero una carta al presidente de Prisa, Joseph Oughourlian, en la que manifiesta su interés en entablar conversaciones para reforzar el capital del grupo y reestructurar su deuda financiera.
Nuevo plan de negocio y posible ajuste de plantilla
La misiva apela a abordar tres cuestiones fundamentales para mejorar la salud económica y operativa de Prisa. En primer lugar, propone la elaboración de un nuevo plan de negocio “completo y realista” que marque el rumbo estratégico durante los próximos ejercicios.
A juicio de Herrero, resulta necesario reestructurar la compañía para adaptarla a los nuevos modelos de negocio del sector mediático, lo que podría implicar ajustes en el gasto y en la plantilla, según interpretan fuentes del Consejo de Administración consultadas por El Confidencial.
El empresario se dirige al presidente del grupo tanto en calidad de interesado como de pequeño accionista. Actualmente, Herrero posee 5.350.289 acciones de Prisa, equivalentes al 0,39% del capital, valoradas en aproximadamente 1,8 millones de euros.
Refinanciación de la deuda con Pimco
En su comunicación, Herrero define como “indispensable” la renegociación de la deuda con el fondo estadounidense Pimco, con el objetivo de abaratar su coste y obtener condiciones de pago más favorables.
Según señala, la carga financiera de Prisa limita su capacidad de crecimiento al absorber una parte significativa de sus ingresos. Solo entre enero y septiembre de 2025, el coste asociado al servicio de la deuda ascendió a 75 millones de euros.
El empresario considera necesario que Pimco amplíe el calendario de pagos y suavice las condiciones del último contrato de refinanciación, firmado en la primavera de 2025, que extendió el vencimiento de la mayor parte de la deuda desde 2027 hasta 2029.
Asimismo, la ampliación de capital planteada incluiría un derecho de suscripción preferente para los accionistas actuales y permitiría amortizar hasta 200 millones de euros de deuda.
Sin intención de lanzar una OPA
El objetivo final, según recoge la carta, sería que Prisa pudiera convertirse en una empresa financieramente autónoma, con una deuda sostenible y con recursos suficientes para adaptarse a los nuevos modelos de negocio.
No obstante, el documento aclara que la propuesta no implica, directa ni indirectamente, una oferta pública de adquisición (OPA) ni una invitación a los accionistas para vender sus participaciones.
Esta circunstancia ha generado sorpresa en el entorno del Consejo de Administración, donde algunos consideran poco formal un planteamiento que propone cambios estructurales sin presentar una oferta concreta.
Un intento similar en 2020
No es la primera vez que Blas Herrero muestra interés por Prisa. En noviembre de 2020 ya remitió una propuesta al entonces presidente del grupo, Javier Monzón, en la que expresaba su disposición a abonar hasta 200 millones de euros por los medios de la compañía, incluidos El País, Cinco Días y sus emisoras de radio.
La nueva misiva será analizada en la reunión del Consejo de Administración prevista para este martes y se estima que será rechazada por una amplia mayoría.
Desde Negocios TV hemos solicitado comentarios a Prisa sobre esta propuesta, pero a la hora de publicar este artículo no hemos recibido respuesta por parte de la compañía.
